수익률 상승으로 채권 뮤추얼 펀드 자금 유출 가속화

기술주 매도세에 미국 국채 금리 3bp 이상 하락

금요일 아시아 세션에서 미국 기술주 매도세로 안전자산 수요가 증가하며 미국 국채 금리가 모든 만기에서 최소 3bp 하락했다. 호주, 일본, 뉴질랜드 10년물 국채 금리도 5bp 이상 하락했다. Alphabet 실적 실망으로 AI trade 회의론이 확산됐으며, 10월 미국 10년물 국채 금리는 약 40bp 하락해 2월 이후 첫 월간 하락세를 기록할 전망이다.

프랑스 국채 금리 상승, 10년물 4.99% 기록

프랑스 국채 금리가 월요일 상승하며 독일 국채와의 금리 격차가 확대됐다. Mars Finance에 따르면 2년물 국채 금리는 장중 10bp 상승했고, 10년물 금리는 10월 초 4.99%를 기록했다. Deutsche Bank는 주말 사이 발생한 심각한 폭동이 시장의 정치적 리스크를 높였다고 밝혔다.

인플레이션 지속으로 채권 수익률 곡선 평탄화

채권 시장 수익률 곡선이 단기 및 장기 만기 전반에서 높은 수익률을 기록하며 평탄한 상태를 유지하고 있다. 이는 목표치를 상회하는 인플레이션이 지속되고 있음을 반영한 결과이며, 시장은 계속되는 인플레이션 압력을 가격에 반영하고 있다.

규제 당국, 10년물 국채 금리 1.64% 하락에 금융기관 리스크 관리 경고

Zhitong Finance에 따르면 10월 14일 종가 기준 10년물 국채 금리가 1.64%를 기록하며 역사적 저점에 근접했다. 이에 규제 당국은 일부 증권사와 은행에 채권 투자 리스크 관리를 강화하라는 경고를 전달했다. 중앙은행은 과도한 거래 행위를 하는 기관에 대해 macro-prudential management 조치를 취할 수 있다는 입장이다.

BofA, 최대 시장 위험으로 '채권 수익률 무질서한 상승' 지목

Bank of America의 Global Fund Manager Survey 결과, 시장이 직면한 최대 꼬리 위험(tail risk)은 채권 수익률의 무질서한 상승인 것으로 나타났다. 이어 인공지능(AI) 버블이 두 번째 위험으로 꼽혔다.

미국 10년물 국채 금리 5.9% 도달, 자산 배분 이동 전망

Bank of America의 Global Fund Manager Survey에 따르면 투자자들은 미국 10년물 국채 금리가 5.9%에 도달함에 따라 자산 배분이 주식에서 채권으로 이동할 것으로 전망했다.

IMF, 채권 시장 리스크 증가 경고

IMF가 지난 4월 금융 안정 보고서 발표 이후 채권 시장의 리스크가 증가했다고 경고했다.

IMF, AI 기반 매도 및 채권 금리 급등을 금융시장 위협으로 경고

IMF는 지난 4월 글로벌 금융 안정 보고서 발표 이후 채권 시장 리스크가 상승했다고 경고했다. AI 관련 투자 조정이 글로벌 영향을 미칠 수 있으며, AI 기반 매도세와 채권 수익률의 급격한 상승이 금융 시장의 잠재적 위협이라고 밝혔다.

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미국 모기지 채권 펀드, 최근 3주간 기록적 자금 유출

최근 3주간 미국 모기지 채권 펀드에서 2021년 초 이후 7위 안에 드는 기록적인 규모의 자금이 유출됐다. 모기지 담보 증권(MBS) 지수는 지난 9월 역대 두 번째로 낮은 월간 수익률을 기록했다. 전략가 Erica Adelberg는 연준의 통화 긴축 정책이 은행의 MBS 수요를 약화시킬 수 있으며, 연말까지 MBS 공급이 감소할 것으로 전망했다.

모건스탠리, 미 10년물 국채 금리 120bp 상승으로 연준 긴축 대체

모건스탠리의 Mike Wilson 수석 미국 주식 전략가는 미 10년물 국채 금리가 2월 이후 약 120bp 상승하며 연준(Federal Reserve)이 정책 금리로 수행했을 긴축 작업을 채권 시장이 선제적으로 완료했다고 분석했다. 시장 주도 긴축이 경제 수요를 늦춘다면 추가 금리 인상 필요성이 줄어 주식 시장 압박이 완화될 수 있다. Wilson은 금융주와 채권 시장 변동성(MOVE Index) 주시를 권고했다.

미국·유럽 국채 수익률 상승, 프랑스 부채-GDP 비율 130% 전망

미국과 유로존 국채 수익률이 계속 상승하며 미국의 차입 비용이 수십 년 만에 최고 수준에 근접했다. MainSky Asset Management의 Schulte 회장은 프랑스 부채가 연간 약 8%씩 증가하고 있어 2027년 말까지 부채-GDP 비율이 130%에 달할 수 있다고 밝혔다.

미국 30년물 국채 금리 5.72% 기록, 2002년 이후 최고치

미국 30년물 국채 금리가 5.72%까지 상승하며 2002년 이후 최고치를 기록했다. 유가 상승으로 인한 인플레이션 및 Federal Reserve의 금리 인상 우려가 시장에 반영된 결과라고 Mizuho International 전략가들은 분석했다. 영국 30년물 국채 금리는 6%로 상승했다.

미국 국채 수익률, 연말 5% 하락 전망

Reuters 설문조사 결과 채권 전략가들은 미국 국채 수익률이 향후 하락할 것으로 전망했다. 10년 만기 국채 수익률의 예상 중앙값은 연말 5%, 6개월 후 4.9%, 1년 후 4.75%이다. 최근 10년 만기 국채 수익률은 1994년 이후 최대 분기 상승폭을 기록했다.

미국 국채 변동성 상승, BTC 및 미 증시 전이 가능성 제기

코인데스크에 따르면 미국 국채 시장 변동성이 계속 상승하는 반면, BTC와 미국 주식 시장 변동성은 올해 최저 수준을 유지하고 있다. 시장 분석가들은 채권 시장의 혼란이 BTC 등 리스크 자산으로 점차 전이될 수 있다고 경고했다.

• BTC+0.50%

정부 부채 상환금 증가, 투자자 계층 가용 현금 흐름 확대

분석가 Austin Campbell은 금리 상승으로 정부 부채 상환금이 가장 빠르게 증가하는 변수가 되었다고 밝혔다. 이로 인해 채권 보유자인 투자자 계층의 가용 현금 흐름이 늘어나며, 해당 자본이 다시 금융 시장으로 재유입되는 피드백 루프가 형성된다고 분석했다.

메르카도 비트코인 해커, 약 1145만 달러 알트코인 이동

아캄 모니터링에 따르면 메르카도 비트코인 해커가 약 1145만 달러 규모의 알트코인을 여러 주소로 이동했다. 해커는 도난 자산을 매도 중이며, ETH를 단일 주소로 통합하고 있는 것으로 나타났다.

미국 BTC 현물 ETF 1.156억 달러, ETH 현물 ETF 8530만 달러 순유출

Farside 집계에 따르면 어제 미국 비트코인 현물 ETF는 총 1억1560만 달러, 이더리움 현물 ETF는 총 8530만 달러 순유출을 기록했다. IBIT은 9500만 달러 순유출, ETHA는 7440만 달러 순유출이다.

• BTC+0.50%
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홍콩, 가상자산 거래·수탁·자문·운용 라이선스 제도 수립 및 2026년 내 개정안 제출

Hong Kong FinTech Week x StartmeupHK 2026 메인 포럼이 11월 3일 성공적으로 종료됐다. Joseph Chan 홍콩 재무부 차관은 가상자산 거래, 수탁, 자문, 운용 라이선스 제도를 수립하고 2026년 내 입법회에 개정안을 제출할 것이라 밝혔다. Julia Leung SFC CEO는 토큰화를 시장 운영에 통합해 유동성을 높여야 한다고 강조했다.

민주당, 아이오와 상원 의석 탈환… 6석 순증으로 상원 장악

CNN 데이터에 따르면, 민주당이 상원 선거에서 아이오와 의석을 탈환했다. 총 51석을 확보해 공화당의 39석을 제치고 6석 순증으로 상원 장악에 성공했다.

Fox 뉴스 진행자, 트럼프 $5,000 지급 공약 불확실성 지적

Fox 뉴스 진행자는 미국 대통령 트럼프가 각 성인 시민에게 5,000달러를 지급하겠다는 공약을 지키지 못할 수 있다고 농담했다. 트럼프는 공화당이 상·하원을 모두 장악하면 5,000달러를 지급하겠다고 밝힌 바 있다.

트럼프, 민주당 선거 승리 축하하며 협력 의사 표명

CBS 보도에 따르면 도널드 트럼프 미국 대통령이 미디어 전화 인터뷰에서 민주당의 선거 승리를 축하하며 국가 복지를 위해 협력하길 기대한다고 밝혔다.

앤스로픽, FlashProve 연구 공개... Mantle을 L2 사례로 인용

앤스로픽이 검증 가능한 AI 출력 관련 최신 연구 FlashProve를 공개했다. 연구 문서에서 실제 production 환경 적용 사례로 이더리움 L2 Mantle을 참조 사례로 언급했다.

• MNT

미국 대중 수출 규제, SK하이닉스 뉴욕 공장 건설 발목

SK하이닉스가 중국 다롄 공장 확장으로 자금을 조달해 뉴욕 마시에 낸드플래시 공장을 건설하려 하나, 미국 장비 수출 허가가 미승인 상태로 투자 계획이 지연되고 있다. Solidigm은 마시에 약 450억 달러를 투자해 2개 공장을 건설할 계획이며, 장기 투자액은 약 1000억 달러에 달할 수 있다.

암호화폐 공포·탐욕 지수 35, 공포 구간

Coinglass에 따르면 암호화폐 공포·탐욕 지수는 현재 35으로, 전일 대비 8포인트 상승했다. 최근 7일 평균은 35, 최근 30일 평균은 53이다.

Société Générale, Canton Network에서 1000만 달러 토큰화 미국 국채 담보 수용

Société Générale의 프라임 브로커리지·청산 부서가 Canton Network에서 1000만 달러 규모의 토큰화 미국 국채를 적격 담보로 수용하는 거래를 완료했다. 해당 자산은 DTCC 토큰화 서비스 파일럿으로 생성돼 온체인으로 이전됐으며, 은행의 기존 백오피스 및 담보 관리 시스템에 통합됐다. Société Générale은 루틴 담보 이전 지원, 적격 토큰화 증권 확대, 온체인 파이낸싱 솔루션 탐색을 점진적으로 진행할 계획이다.

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프랑스 OAK 리서치, 스테이블코인 수익 공공체인 미환류 지적

프랑스 암호화폐 시장 정보기관 OAK Research가 2026년 3분기 테더와 서클의 합산 수익은 약 21억 달러인 반면 13개 공공체인 수수료는 2억8500만 달러에 그쳤다고 밝혔다. 스테이블코인 수익이 공공체인으로 환류되지 않는다는 것이다.

민주당, 상원 의석 51석 확보해 과반 도달

Decision Desk HQ 데이터 기준 민주당이 상원 의석 51석, 공화당 40석을 확보해 상원 통제에 필요한 51석 과반에 도달했다.

미국 중간선거 민주당 주요 승리, BTC $75,700 하락

미국 중간선거에서 민주당이 노스캐롤라이나, 조지아, 뉴햄프셔 상원 의석을 확보했다. 개표 초기 BTC는 1% 이상 하락해 약 $75,700에 거래됐다. 민주당이 의회를 장악할 경우 CLARITY Act 등 암호화폐 규제 입법의 우선순위가 낮아질 수 있다.

• BTC+0.50%

금 가격 $3,900 하회 후 소폭 반등, 미국 중간선거 결과 대기

Phillip Nova 애널리스트 Priyanka Sachdeva에 따르면 금 가격이 온스당 3,900달러까지 하락한 뒤 소폭 반등했다. 고 Treasury 수익률, 강달러, Fed 긴축 기대가 반등을 제한한다. 투자자들은 미국 중간선거 결과의 거시경제 영향을 관망 중이다.

• XAUt+0.93%

민주당, 캔자스주 연방 상원 의석 탈환...상원 다수당 근접

미국 중간선거에서 민주당 아담 해밀턴이 캔자스주 연방 상원 의석을 공화당 로저 마셜로부터 탈환했다. DDHQ에 따르면 개표율 84% 기준 해밀턴이 53% 대 44%로 앞서며 승리가 확정됐다. 민주당은 현재 노스캐롤라이나, 오하이오, 텍사스, 캔자스, 사우스캐롤라이나 등 5개 의석을 탈환했다.